保监会正在通过拓宽投资渠道,为险资对接实体经济“输血”。保监会昨日披露《关于设立保险私募基金有关事项的通知》(以下简称《通知》),允许险资以多种形式设立保险私募基金,可投范围包括互联网金融等领域。

  杨芮

  事实上,保监会在今年年初公告披露,已有包括光大永明资产管理股份有限公司在内的多家保险机构,已试点设立了保险私募基金。“设立保险私募基金有利于扩大保险资产管理产品创新空间,满足保险资金配置需求,促进保险资金直接对接存量资产,进一步支持实体经济发展。”保监会相关负责人士表示。

  险资“输血”实体经济将迎新发展。

  ■新快报记者 李驰 实习生 蒋婕

  近日,保监会就《关于设立保险私募基金有关事项的通知》和《资产支持计划业务管理暂行办法》召开新闻发布会。保监会资金运用监管部主任曾于瑾表示:“两份文件的直接意义都是为了支持实体经济。”

  明确基金类别和投向

4858美高梅,  实际上,保险资金业务在此前发布的《国务院关于加快发展现代保险服务业的若干意见》(新国十条)的表述中,最大的突破亦被业界认为是高效对接实体经济,即险资长期投资定制的投资领域将扩大,险资将更多地参与国家重大工程、民生工程和新兴产业。

  新快报记者从《通知》中获悉,险资设立私募基金的范围包括成长基金、并购基金、新型战略产业基金、夹层基金、不动产基金、创业基金及相关母基金。而在投资范围方面,其方向应当是国家重点支持的行业和领域。具体而言,范围包括但不限于重大基础设施,还可投健康医疗服务、互联网金融服务等符合保险产业链延伸方向的产业或业态。

  险资设立私募基金将扩容

  保监会还对具体的参与标准作出要求,“保险私募基金的发起人及其关联的保险机构出资或认缴金额不低于拟募集规模的30%。此外,保险资产管理机构及其关联的保险机构在下属机构股权占比合计应当高于30%。”而在管理团队方面,《通知》要求“核心策划人员不少于3名,且具有8年以上相关经验;团队已完成退出项目合计不少于3个。”

  保险资金设立私募基金的脚步或加快。

  《通知》明确,保险资金设立的私募基金,其投资业务涉及关联交易的,应当由决策机构中非关联方表决权2/3以上通过,且投资顾问委员会无异议方可实施,投资规模不得超过基金募集规模的50%。

  实际上,险资天然的长期限使之与私募股权基金之间的匹配性较强。清科研究中心分析师桂洁英曾分析,保险业资金具有长期、稳定的独特优势,这一特性有利于保险资金发挥长期投资的优势。而私募股权基金的期限较长,一般为5年至8年,险资在设立并参与私募基金项目时,对其优化资产配置、强化资产负债匹配管理都将起到不小的作用。

  9家保险资管公司已试点

  上述通知主要包括四方面的内容。一是明确基金类别和投向。支持保险资金设立成长基金、并购基金、新兴战略产业基金、夹层基金、不动产基金、创投基金及相关母基金,重点投向国家支持的重大基础设施、战略性新兴产业、养老健康医疗服务、互联网金融等产业和领域。

  目前已有两只保险私募基金获批,而且都已经取得不错的收益。新快报查阅保监会历史文件获悉,光大永明资产管理股份有限公司联合安华农业保险公司、长安责任保险公司、东吴人寿保险公司、昆仑健康保险公司和泰山财险公司等保险公司,已经共同发起设立北京合源融微股权投资基金。而另外一只私募基金是阳光资产管理股份有限公司发起设立的阳光融汇医疗健康产业成长基金。

  二是建立规范化的基金治理结构。三是明确市场化的运作机制。四是贯彻“放管结合”原则。曾于瑾表示:“设立保险私募基金,意义在于两方面,一是丰富保险资金配置的多元化,弱化部分资产波动对保险资产的影响;二是使保险资金能够更加直接地服务实体经济。”

相关文章

发表评论

电子邮件地址不会被公开。 必填项已用*标注

网站地图xml地图